购买黄金前需要知道的五件事

去年的新闻中有很多关于黄金的话题。在我整个贵金属行业的职业生涯中，都曾被问过有关投资该公司的各种问题。以下是五个常见问题以及购买黄金之前应了解的事项：

1.为什么要购买黄金或白银?

在“稳定”时期，为了多元化，我认为应该将至少10%的投资组合分配给黄金和白银等贵金属，而雷·达利奥(Ray Dalio)等许多专家也持类似观点。

2020年3月的股市暴跌伤害了无数美国人。花费数十年建立的退休帐户使市场表现陷入两位数的亏损。

除了股市波动之外，美元的价值一直在下降。这对于在银行中拥有现金储备的任何人意味着什么?购买力的相应损失。在过去几年中，贵金属的价值不断上升，可以弥补这一损失，投资者可以利用逆向关系保护自己的投资组合。贵金属是对冲通货膨胀的一种方法，甚至可以增加退休账户的稳定性。

2.现在是购买黄金的好时机吗?

经济现状显示出强烈的购买信号。美元下跌，有专家预测，下跌的空间更大，这是有充分理由的。截至二月，国家债务约为28万亿美元，国会和美联储在当前局势危机中投入了数万亿美元的救济。由于美国为援助经济而采取的行动，美元作为全球储备货币的地位可能处于危险之中。

根据美国劳工统计局的消费者价格指数，如今的价格比2000年以来的平均价格高出约53%。换句话说，2000年的1.00美元相当于今天的1.53美元。

这到底是什么意思?

•2000年对黄金的100,000美元投资如今具有约535,000美元的购买力。

•2000年剩下的100,000美元现金今天可以购买大约65,000美元的商品。

现在，由于国债如此之高，您认为在未来的5年，10年，20年中，现金与黄金的关系如何?

3.实物黄金和白银提供什么样的回报?

1946年，银汞硬币的面值是$ 0.10，这也是当时一块面包的成本。同样，根据我的经验，今天同样的一角汞银平均价值约为2.50美元，而一条面包现在的价格为2美元或更高。这就是贵金属成功的方式：它们锁定了您的购买力。

我喜欢将实物黄金和白银视为抵御通货膨胀的金融保险，它提供了“锁定”特定利率的能力。话虽如此，自撰写本文以来，黄金的表现自2000年以来已超过标准普尔指数，涨幅约为514%，而同期为174%。

4.实物黄金与纸黄金有何不同?

有两种主要的黄金投资方法：纸张和实物。纸黄金是为了保护投资组合，用于使投资组合多样化，这通常在市场不确定时带来平衡。实物黄金是为了保护您的购买力，或者如前所述，是为了锁定您的购买力。

与有价证券相比，实物黄金为投资者提供了在任何时候都可以对其进行完全控制的实物持有投资的能力。

黄金价的“ IOU”仍然是“ IOU”。矿业股和交易所买卖基金仍存在交易对手风险。还涉及系统的风险。例如，通过投资黄金公司的股份，您使自己处于公司原籍国的经济状况中。

您必须记住的一件事是，对于这些纸质股票，您并不拥有黄金。黄金证券代表实物黄金，但您无权将其交易为实际金属。因此，您无法像使用金属本身那样对法定货币或其他主要市场威胁提供同样的保护。

5.实物黄金的弊端和风险是什么?

与任何投资一样，有一些缺点需要考虑。购买实物贵金属的缺点之一是相关的储存和保险费用。股票和债券等投资不会产生任何存储成本。贵金属个人退休帐户(IRA)要求将您的金属存储在Brinks之类的保管库中，该保管库已全额受保，但需要支付年度保管费。购买要存放在家里的金属可能需要对保险柜/保险库进行初期投资，以确保金属安全，还可能需要额外的保险，以防盗窃或自然灾害。

投资于实物金属而不是股息较高的股票的机会成本可能被认为是另一个缺点。实际金属只会在您出售金属时产生收入，这与某些股票相关的季度股息不同。

当投资者准备将其投资变现时，他们还必须考虑清算程序。清算实物黄金和白银可能需要将金属运输到信誉良好的经销商。如果您购买的经销商没有提供回购计划，则您将不得不寻找另一个来购买金属。

最后，投资者必须记住，始终存在风险。尽管我们可以使用历史趋势来跟踪贵金属的表现，但我们不能保证它们会带来正的投资回报。像任何其他投资一样，贵金属的价值可能会下降。尽管其历史表现表明它是最安全的投资之一，但仍存在一定程度的风险。投资者在投资黄金之前应充分考虑所有这些方面。